Что такое инфляция, какая бывает, отчего возникает и к чему ведет? К чему приводит инфляция


Что такое инфляция, какая бывает, отчего возникает и к чему ведет?

Инфляция отражается на жизни каждого человека и заставляет его приспосабливаться к происходящему. Более того, без инфляции может быть даже хуже, так как это явление устраняет многие экономические проблемы. 

Инфляция в экономике: что представляет собой, понятие, определение, сущность, формы проявления

Типы инфляции

Виды инфляции

Официальный уровень инфляции — правда или ложь?

Почему нельзя без инфляции?

К чему приводит инфляция?

Инфляция в экономике: что представляет собой, понятие, определение, сущность, формы проявления

Еще лет 10 назад купить килограмм мяса можно было за 150 рублей, сегодня же за него придется заплатить больше 300. Но люди могут себе позволить такую покупку, так как их зарплаты за этот период также подросли. И возникают вполне логичные вопросы: «Почему происходит увеличение денежного оборота? Зачем нужно повышать цены на товары и услуги, а через какое-то время заработные платы, чтобы люди могли позволить себе купить все необходимое?»

Это явление существует не только в нашей стране и имеет простое название — инфляция. В экономике термин «инфляция» объясняется как повышение уровня цен на товары и услуги, или, говоря проще, обесценивание денег. То есть с течением времени на одну и ту же сумму люди могут купить меньше товаров, чем раньше. Одновременно с ростом цен при инфляции, как правило, наблюдается снижение курса национальной валюты.

Читайте нас в Яндекс.Дзен

Яндекс.Дзен

Специалисты ежегодно приводят статистические данные, указывая рост уровня цен за определенный период. При этом информация о том, что инфляция за прошедший год составила 12%, вовсе не означает, что все товары ежемесячно дорожали на 1%. Стоимость разных товаров и услуг может меняться по-разному: цены одних изделий за пару месяцев могут взлететь в два раза, а потом годами оставаться на том же уровне; другие товары за тот же период могут подешеветь... Под «инфляцией за прошедший год» подразумевается, что общая сумма, необходимая людям на покупку нужных товаров и услуг, выросла за этот период на указанный процент.

Подробности о причинах появления инфляции читайте в статье "Каковы причины и основные источники инфляции: почему возникает инфляция?".

Типы инфляции

Экономисты выделяют два основных типа инфляции:

  1. Инфляция спроса.
  2. Инфляция предложения.

Инфляция спроса наблюдается в том случае, когда производство не может обеспечивать потребителей необходимым объемом продукции. Товаров не хватает, и люди готовы покупать их за любые деньги. За счет этого увеличивается стоимость.

Но в 21 веке такая инфляция встречается редко. Любых товаров насколько много, что производители, наоборот, пытаются сделать цены более доступными. Если продукция какой-то компании окажется неоправданно дорогой, то ее никто не будет покупать — потребители возьмут похожий товар за меньшую цену у конкурентов.

Гораздо более распространенной является инфляция предложения (издержек). Заключается она в том, что увеличение затрат на производство отражается на себестоимости товара. Это, в свою очередь, влияет на конечную цену продукта, так как если ее не увеличивать и сумму затрат на производство оставить прежней, то компании не смогут выпускать нужное количество товара. В итоге производителю придется сокращать сотрудников, что увеличит безработицу; продукции будет не хватать, что приведет к появлению инфляции спроса. Фактически это может серьезно отразиться на финансовом состоянии компании и отправить за черту бедности уволенных людей.

Получается, что необходимость повышать заработную плату приводит к росту цен на бензин, электроэнергию, сырье и пр., и в конечном итоге ведет к инфляции. И во многих случаях такой выход из ситуации является единственно возможным, так как попытки сохранить цены могут привести к более серьезным последствиям.

Виды инфляции

В зависимости от темпа роста уровня цен специалисты выделяют три вида инфляции:

  • умеренная (ползучая) инфляция;
  • галопирующая;
  • гиперинфляция.

Умеренная инфляция наблюдается ежегодно даже при стабильной экономической ситуации в стране. Уровень инфляции в такие годы не превышает 10%, и заработные платы обычно успевают за ней расти.

При галопирующей инфляции рост уровня цен доходит до 50%. Наблюдаются резкие изменения в экономике, людям приходится серьезно ограничивать свои потребности.

Самым страшным видом является гиперинфляция, рост уровня цен при которой превышает 50%. Такой кризис наблюдался с 1992 по 1995 годы.

Официальный уровень инфляции — правда или ложь?

Обсуждая виды, причины и последствия инфляции после объявления официальных цифр в СМИ, многие люди затрагивают и другой вопрос: насколько достоверна эта информация? По мнению экономистов, инфляция составила 8%, а молоко в магазине подорожало на 15% (стоимость лекарств и того больше — на 20%).

Действительно, для людей пенсионного возраста, которые не покупают себе новые компьютеры, телевизоры и мобильные телефоны, инфляция кажется более существенной — ведь для них более важна стоимость продуктов, медикаментов и квартплаты. А цены на эти жизненно важные товары и услуги могут вырасти намного больше, чем объявлено. Так откуда тогда берутся такие официальные цифры?

Все кроется в психологии человека. Люди обращают внимание на неблагоприятные факты — рост цен на бензин, продукты, лекарства и многие другие товары. Их приходится покупать ежедневно, поэтому цены запоминаются, и их рост сильно заметен. Когда же семья покупает, к примеру, телевизор, то люди пользуются им на протяжении долгого времени, и, конечно, не идут в торговую точку за новым даже через полгода. Хотя, если бы пошли, то смогли бы купить такой же телевизор гораздо дешевле, а за те деньги, что отдали полгода назад, — приобрести более современную модель.

Такая тенденция наблюдается в области электроники постоянно. Технологии прогрессируют, неактуальные товары сильно дешевеют. То же самое происходит на рынке строительных материалов и во многих других сферах. Но люди воспринимают это как само собой разумеющееся, выделяя для себя только неблагоприятные вещи. Вот и получается, что инфляция по данным Росстата не такая уж и выдуманная.

Почему нельзя без инфляции?

Увеличение цен на одни товары влечет за собой рост цен на другие. Эта цепочка вполне логична. Но кто изначально запускает весь процесс?

Занимается этим наше государство. И основной причиной является нехватка денег в бюджете. Когда в казне недостаточно средств, чтобы платить заработную плату работникам бюджетной сферы (врачам, госслужащим и т. п.), чиновникам приходится искать способы эти деньги найти. А для того чтобы в бюджет поступало больше средств, чем было запланировано, нужно, чтобы увеличился размер отчисляемых налогов.

Можно поднять налоговую ставку, но это приведет к недовольству и скачку инфляции, поэтому наиболее простой выход в этом случае — это поднятие цен. И достаточно всего лишь увеличить стоимость литра бензина, чтобы «запустить волчок», так как с транспортом тесно связано практически любое производство. Цены на продукты тут же начнут подниматься, а за ними, хоть и не сразу, начнут расти заработные платы. Все станут платить больше налогов, и проблема с нехваткой денег в бюджете будет временно устранена.

А если эту цепочку не запускать? Тогда платить заработную плату людям, которые получают деньги из бюджета, будет нечем. Если же они останутся без средств или их заработки понизят, то людям придется искать другую работу и страна рискует остаться, допустим, без врачей или учителей.

Таким же способом решается проблема изъятия лишних денег у населения. Увеличение количества работников бюджетной сферы или поднятие им заработной платы приводит к тому, что растет спрос на товары и платные услуги, так как увеличивается покупательская способность этих групп населения. Но они не заняты в производстве, и за свои услуги они получают деньги не от населения, а от государства. Получается, что денег у людей становится больше, а суммарная стоимость всех имеющихся на рынке товаров и услуг не изменяется. Инфляция помогает решить эти проблемы и вернуть экономический баланс.

К чему приводит инфляция?

Больше всего от инфляции страдают люди, которые получают деньги из государственного бюджета, так как они не могут просто прийти к своему работодателю и потребовать увеличения зарплаты. Пенсионерам, медработниками, студентам приходится ждать, пока государство само подумает о них. Соответственно, эта группа людей начинает покупать меньше товаров и услуг, хотя при умеренной инфляции за чертой бедности работники этих сфер не окажутся. И период, пока не произойдет повышение зарплаты, вполне можно пережить, просто немного ограничивая свои потребности.

Накопления в национальной валюте при инфляции обесцениваются. Поэтому хранить деньги «под подушкой», как в советские времена, невыгодно и опасно. Впрочем, это уже и неактуально: из-за того, что в стране уже на протяжении десятков лет идет постоянная инфляция, стали распространенными кредиты, так как люди предпочитают платить проценты, а не терять накопления.

Также инфляция приводит к сильному расслоению населения на богатых и бедных. Люди, потерявшие работу в период роста уровня цен, могут долго искать новое место для заработка. А значит, что их благосостояние сильно упадет. В то же время наиболее предприимчивые граждане находят способ заработать на росте цен и могут за счет этого сколотить неплохое состояние (подробнее об этом можно прочитать в статье "Каковы социально-экономические последствия инфляции?").

Избежать инфляции нельзя, но и бояться ее тоже не стоит, поскольку в современном мире этот процесс неизбежен. Нужно просто смириться с этим и научиться жить в существующих условиях.

nsovetnik.ru

Откуда берется инфляция? ~ Личные финансы

Понятие «инфляция» давно стало привычным. Все мы прекрасно знаем, что деньги постоянно (по крайней мере, в России), обесцениваются, дешевеют, а цены растут. Однако почему так происходит? Ведь вроде как никто не хочет терять свои ценности, все против — а инфляция, порождение человеческой экономики, не какое-нибудь стихийное бедствие, все равно есть, живет и здравствует. Откуда же берется инфляция? Начнем с самого начала. Выясним прежде всего, что такое вообще инфляция. Это слово происходит от латинского Inflatio — вздутие. Вздуваются, вырастают при этом, во-первых, цены, а во-вторых, в большинстве случаев — денежная масса, количество денег, находящихся в обороте. Иначе инфляцию можно определить как снижение покупательной способности денег: на единицу денежной массы (к примеру, 1000 рублей) можно приобрести в целом меньше товаров и услуг, чем в прошлом месяце или году. Вообще говоря, проиллюстрировать это явление можно самыми разными способами (например, подорожанием потребительской корзины товаров, повышением номинального прожиточного минимума и т.д), но нас интересует не академическое определение инфляции, а ее причины.

Почему же возникает инфляция?

Главная, можно сказать, исконная, причина снижения покупательной способности денег — в самом типе (виде) денег, которые находятся в обороте. Это так называемые фиатные деньги. А фиатные деньги — это такие платежные средства, которые не имеют собственной безусловной ценности, а ценность им назначается волей государства (неслучайно fiat с латыни переводится как «декрет», «приказ»). В самом деле, бумажки, которые мы используем становятся ценностью и центром жизни огромного большинства людей только потому, что на них стоят гербы и водяные знаки государственного образца, а за этими знаками стоят законы государства. Что уж говорить о современной денежной системе — безналичные платежи, электронные платежные системы (Webmoney, Яднекс.Деньги и т.д.)? Такие платежные средства даже не имеют никакого воплощения — хотя бы в виде бумаги. Не будем углубляться в эти экономические дебри. Нас, как уже было сказано, интересует…

Главная причина обесценивания денег

Которая заключается в том, что не имеющие реальной (объективной) стоимости фиатные платежные средства склонны обесцениваться по своей природе. Первые бумажные деньги всегда могли быть обменены на золото или серебро, которые в силу своей редкости и использования в ювелирном (и других) ремеслах имеют объективную ценность. Современные ассигнации — только бумага, обеспеченная только авторитетом государства и в то же время прямо связанная с общим состоянием экономики. Грубо говоря, главная причина как раз в том, что современным рублям, долларам и т.д. очень легко обесцениться.

Конкретные причины, приводящие к инфляции

Разумеется, понимать то, что написано в предыдущем абзаце, не значит разбираться в механизмах появления инфляции. Причины этого явления многогранны и многообразны. Наиболее известная причина инфляции в России — это «запуск печатного станка», то есть выпуск (эмиссия) новых денег. При этом на руках у населения (вообще в стране) оказывается больше денег, растет спрос, он подстегивает цены. Это позволяет говорить о том, что между денежной массой и всем объемом товаров и услуг существует равновесие. Рост массы дензнаков без роста количества товаров (ВВП — внутреннего продукта) естественным образом приводит к повышению цен.Аналогичная ситуация может возникнуть и без включения станка:

  • При резком повышении зарплат бюджетникам, пенсий (отличный пример — недавние события в Белоруссии).
  • В случае недостаточно эффективного контролирования так называемой кредитной эмиссии. Банки выдают безналичные кредиты; эти деньги одновременно принадлежат банку, вкладчикам, а также используются заемщиком в реальной хозяйственной деятельности. Таким образом денежная масса тоже растет, хотя и с использованием более сложных механизмов.
  • Ослабление реального сектора экономики (масса рублей остается неизменной — а количество товаров падает).

Возможны и более сложные, менее очевидные случаи.

Во-первых, стоимость определенных ресурсов может весьма сильно влиять на общую покупательную способность. Прежде всего, это энергоносители. Понять этот факт достаточно просто: стоимость транспортировки входит в цену буквально любого продукта или услуги. Хлеб ведь подвозят на грузовиках. Да и большая часть населения нашей страны с трудом представляет себе жизнь без транспорта.

Что в итоге получается? А вот что: на рост или снижение (редкое явление!) могут влиять не только глобальные факторы, вроде государственного долга, но и попросту эффективность управления в нескольких крупных компаниях. Управление в «Газпроме» и «Роснефти» эффективно — издержки меньше. Ну и наоборот, естественно, тоже.

Во-вторых, тот или иной товар может относительно недорого стоить за рубежом, но продаваться по высоким ценам в России. Что мешает покупать его за границей выгодно? Естественно — законодательные ограничения, коррупция и еще десятки причин. То есть причинами могут быть еще и барьеры международной торговли.

Как предсказать усиление инфляции?

Очевидно, что зная перечисленные выше явления, приводящие к падению покупательной способности, можно предсказывать поведение реальной стоимости денег. Зачем нужно подобное предсказание? Естественно, для того, чтобы эффективнее сохранять от инфляции деньги. Ведь зная, что будет в близком будущем, можно оперативно отреагировать и извлечь из этого свою выгоду. Вот список (разумеется, неполный — в силу уже упомянутой многогранности явления) «примет», которые являются признаками усиления инфляционных тенденций.1. Повышение зарплат, пенсий (например, перед выборами, как это часто бывает в РФ).2. Подорожание бензина (обычно друге ценники реагируют очень быстро).3. Ослабление доллара и другой иностранной валюты — это означает подорожание (в рублевом эквиваленте) зарубежных товаров.4. Информация о ставке рефинансирования — ее изменение влияет на выдачу банками кредитов. Подробнее этот вопрос рассмотрим в соответствующей статье.5. Принятие разнообразных законов, влияющих на таможенные пошлины, деятельность предприятий-монополистов и так далее.

www.topinwestor.ru

Последствия инфляции и влияние на экономику страны. На что влияет инфляция.

Сегодня мы поговорим о том, на что влияет инфляция, каковы ее негативные последствия и положительные стороны. Мы выясним, как она отражается на экономических процессах в стране и поведении потребителей и как она влияет на производство. Для начала вспомним определение этого явления.

Ликбез: что такое инфляция и какой она бывает

Инфляция – это обесценивание денег, которое выражается в росте потребительских цен. Она возникает когда количество денежной массы становится слишком большим. Этот термин ввели в начале XX в., когда большинство стран мира перешли на обращение бумажных денег.

Важно

Инфляция – это не исключительно финансовый, а социально-экономический феномен. Она вызывается сразу несколькими факторами: общей нестабильностью в экономике, инфляционными ожиданиями, перепроизводством товаров, вмешательством государства в экономику.

Инфляцию делят на три вида:

  • Ползучая
    • Или умеренная. В этом случае темпы обесценивания денег не разгоняются выше 10% в год. Стоимость национальной валюты кардинально не меняется, все контракты подписываются в номинальных ценах. Такая инфляция несет больше положительных последствий для экономики: цены растут умеренно, и потребители стремятся тратить больше.
  • Галопирующая
    • Или скачкообразная. При таком сценарии цены растут на 10-200% в год Все обязательства рассчитываются с учетом будущего повышения цен, а потребители вкладываются в материальные ценности: недвижимость, землю и просто бытовые товары. Явление свидетельствует о структурном кризисе экономики и часто провоцирует денежные реформы.
  • Гиперинфляция
    • Это самый серьезный случай – цены растут на 50% в месяц, а за год увеличиваются минимум в два раза. Разрушаются экономические связи, беднеют все слои населения, включая самые обеспеченные. Производства останавливаются, а ВВП стремительно сокращается. Такое резкое обесценивание денег невозможно контролировать, поэтому в обязанности правительства входит принятие экстренных мер по стабилизации ситуации.
Изображение с сайта mypropertyprojects.com

Изображение с сайта mypropertyprojects.com

Каковы социально-экономические последствия инфляции

Для начала рассмотрим отрицательные последствия инфляции. К ним относят:

  • Нарушение баланса цен
    • Особенно это критично для государственных предприятий, которые не могут менять цены так же быстро, как частные компании. Они вынуждены подтверждать каждое повышение стоимости товаров и услуг конкретными фактами и запрашивать разрешение у надзорных организаций.
  • Нарушение баланса денежных потоков и запасов
    • Финансовые запасы (депозиты, кредиты, остатки на счетах) теряют свою ценность вместе с ценными бумагами компаний. Возникают сложности в эмиссии денег – если Центробанк включает печатный станок, инфляция только ускоряется.
  • Снижение курса национальной валюты
    • Чем меньше покупательская способность денег, тем сложнее их обменять на валюту.
  • Искажение экономических показателей
    • Становится сложнее рассчитывать ВВП, рентабельность производства, проценты по кредитам и вкладам.
  • Снижение реальных доходов бюджетников
    • Население, занятое в бюджетных сферах теряет реальный доход. Чтобы компенсировать это явление, государство вынуждено индексировать (повышать) зарплаты служащим, врачам, военным и всем остальным категориям населения, получающим фиксированный доход от государства. А рост госрасходов еще сильнее подстегивает рост цен.
  • Влияние на производство
    • Здесь возможны два варианта. При оптимистичном сценарии повышение цен вынуждает предприятия производить больше продукции. Это помогает достичь равновесия спроса и предложения, и создать дополнительные рабочие места. Но для этого нужно, чтобы процесс оставался контролируемым – допустимо повышение цен на 4-5%. Во втором случае происходит инфляция спроса, которая провоцирует рост цен, не меняя уровень производства. Затем возникает своеобразная спираль – чем больше растут цены, тем выше инфляционные ожидания, которые вызывают новые всплески спроса.
Изображение с сайта minval.az

Изображение с сайта minval.az

Все эти факторы ведут к тому, что население страны беднеет, и государству приходится вкладывать больше средств в экономику. Это приводит к увеличению дефицита бюджета, которое нужно чем-то компенсировать. Как результат, увеличиваются налоги и другие неявные изъятия финансов у населения. Такая политика отрицательно влияет на репутацию правительства в глазах граждан страны.

Помимо этого, усиливаются тенденции к материализации активов. Потребителям становится не выгодно хранить деньги в банках и ценных активах, и они стремятся поскорее вложить их в материальные ценности, чаще всего недвижимость.

Еще одно негативное последствие инфляции – снижение национального производства. Рост цен и снижение спроса приводят к ухудшению экономических показателей предприятий, а гиперинфляция и вовсе парализует их работу. Это приводит к закрытию организаций, росту безработицы, снижению реального объема производства.

Происходит перераспределение доходов: номинальный доход остается прежним, а реальный уменьшается вслед за покупательской способностью национальной валюты. Если правительство контролирует инфляцию, она закладывается в бюджет страны и не вызывает серьезных отрицательных эффектов.

Больше всего от обесценивания денег страдают кредиторы: суммы, которые клиенты банков направляют на погашение кредита, остаются прежними, а покупательская способность денег снижается. Поэтому кредитные организации получают меньше, чем планировали, и это сильно осложняет их работу. Чтобы уйти от последствий инфляции, банки устанавливают такие процентные ставки, которые позволят им получать необходимый уровень дохода. Пример:

Номинальная ставка = 15%

Уровень инфляции = 5%

Реальная ставка = 15% – 5% = 10%

Изображение с сайта aif.by

Изображение с сайта aif.by

Кто выигрывает от инфляции

Инфляция имеет и положительные стороны. От обесценивания денег выигрывают, в первую очередь, заемщики. Если ставка по кредиту фиксирована, платеж должника кредитору не меняется. Получается, что расплачиваться с банком можно подешевевшими деньгами, ведь цены выросли, а ставка по кредиту и размер ежемесячного платежа – нет.

Инфляция помогает и правительству государства, если действует прогрессивная шкала налогов. Когда деньги дешевеют, люди стремятся зарабатывать больше. Чем серьезней повышается доход, тем выше вероятность того, что гражданин перейдет в следующую категорию налогообложения. Пример: менеджер Василий зарабатывал 30 000 рублей, государству их них доставалось 10%. В кризис он начал зарабатывать на 7 тысяч больше, и поэтому ставка налогообложения повысилась до 12%.

Выигрывают от инфляции и те, кто экспортируют природные ресурсы или несложные в производстве товары. С удешевлением национальной валюты уменьшается и стоимость продукции для зарубежных покупателей. Если цену снизить незначительно, у производителя появятся лишние средства на модернизацию производства и накопление запасов.

Заключение

Мы рассмотрели, какое влияние инфляция оказывает на экономику страны, кратко осветили, какие негативные и положительные последствия она влечет за собой и какие группы населения выигрывают от удешевления национальной валюты. Контролируемое обесценивание денег (в пределах 4-5%) ускоряет экономический рост – люди охотнее тратят сбережения и стараются зарабатывать больше. Если инфляция подбирается к уровню в 10%, тренд сменяется – население начинает единовременно вкладываться в материальные ценности, пока деньги не потеряли покупательскую способность.

vklady-investicii.ru

К чему приведет низкая инфляция?: storm100

По мнению многих авторитетных экономистов, в этот сложный период команда Банка России действует весьма профессионально. ЦБ можно считать достаточно эффективным элементом в системе управления отечественной экономикой. Причина состоит в том, что для экономической науки механизмы макроэкономики являются достаточно очевидными. Механизмы же экономического роста, напротив, становятся предметом принципиальных дискуссий. Чтобы изменить монетарные показатели, достаточно некоторого количества квалифицированных специалистов, а необходимость в громоздкой процедуре утверждения на местах отпадает.

В качестве примера можно сравнить сложность контроля за исполнением двух различных решений – о запрете курения в общественных местах и об изменении ключевой ставки. Эффективность ряда решений руководства ЦБ очевидна: невзирая на то, что данные меры принимались в весьма сложных политических и экономических условиях, в результате были приумножены золотовалютные резервы, преодолен кризис, оздоровлена банковская система и приостановлен отток капитала.

Инфляцию удалось снизить до 4%, и многие аналитики полагают, что следствием этого станет расцвет экономики. В самом деле, если кредитные ставки будут снижаться вслед за инфляцией, то разве это не пойдет на пользу гражданам, собирающимся брать ипотеку, или предприятиям, испытывающим нехватку средств?

Однако здесь все гораздо сложнее. Для тех, кто берет деньги в кредит, важен размер не номинальной, а реальной ставки. При расчете реальной ставки из номинальной ставки вычитается показатель прогнозируемой инфляции. Например, если ставка составляет 10%, а ожидаемая инфляция также равна 10%, то в следующем году компания сможет увеличить свою выручку на 10% только за счет того, что будет повышать цены на продукцию, при этом объемы продаж останутся прежними. Индексация зарплаты физического лица на те же 10% будет произведена вследствие глобального роста цен. В результате проценты по кредиту могут погашаться за счет повышения зарплаты или увеличения выручки, а реальная ставка, уплаченная физлицом или компанией, будет равняться 0%. Подобную ситуацию можно было наблюдать в нашей стране с начала 2000-х до недавнего времени, когда уровень инфляции зачастую был сопоставим с размером процентной ставки по кредитам. Таким образом, фактически брать кредиты было не столь дорого, как это могло показаться, если бы в расчет принималась только номинальная ставка. Изменится ли ситуация, если и ставки, и инфляция упадут до 4%? Конечно, нет: если размер реальной ставки останется таким же, то не будет и экономического смысла в дополнительных кредитах и инвестициях.

**************************************

http://www.garant.ru/files/3/3/1149433/pict229-71708066.png

Пояснение к графику:

График: инфляция для бедных в России сравнялась с инфляцией для богатых

Инфляция для бедных в России сравнялась с инфляцией для богатых, пишет Bloomberg.

Инфляция для бедных в стране находилась ниже аналогичного индикатора для богатых или приблизительно на одном уровне с ним с конца 2015 года – наиболее долго за всю историю сбора данных Банком России с 2003 года. Оба индикатора сейчас близки к 3% – общая годовая инфляция достигла этого исторического минимума в сентябре.

В условной потребительской корзине для бедных занижены веса одежды и обуви, но увеличены – товаров первой необходимости, включая продукты питания, тогда как в корзине богатых – наоборот, объясняет методику регулятор. В 2005 году инфляция для людей с низким достатком была на 9% пунктов выше темпов роста цен для обеспеченных слоев.

Центробанк не приспосабливает свою политику под нужды малообеспеченных россиян, но фокусируется на заякоривании инфляционных ожиданий во всей экономике и удержании темпов роста цен у цели, которую определил как «вблизи или около» 4%. Инфляция замедлилась больше чем в пять раз по сравнению с уровнем двухлетней давности, и темпы роста потребительских цен в годовом выражении в этом месяце могут упасть ниже 3% впервые в современной истории России.

«По мере закрепления инфляции вблизи 4% влияние инфляции как фактора роста социального неравенства значительно уменьшится», – говорится в проекте основных направлений денежно-кредитной политики ЦБР на следующие три года. «Снижение инфляции ведет к снижению разницы в росте стоимости жизни для бедных и для богатых», – отмечает в документе регулятор.

24 октября 2017, 16:00https://republic.ru/posts/87222

**************************************

Более того, сохранение прежних ставок на фоне снижения инфляции можно назвать негативным явлением, поскольку в то время, как проценты по кредитам остаются высокими, темпы роста зарплат и цен на товары постепенно снижаются. Нечто подобное происходило, начиная с 2014-го года, когда реальная ставка резко подскочила с нуля до 4-5%. Инфляция замедлилась как раз из-за того, что подорожали кредиты, а это, в свою очередь, негативно повлияло на уровень деловой активности. Однако в столь непростое для России время такая мера - слишком дорогая цена. Когда ФРС боролась с инфляцией в 80-х годах, в американской экономике также выросли реальные ставки, однако они не превышали 3%. Заплатив однажды такую цену, можно рассчитывать на положительные результаты на протяжении длительного времени. Итак, снижение инфляции ненадолго замедляет экономический рост, но в долгосрочной перспективе размер реальной ставки остается прежним.

Выходит, аналитики заблуждаются, предполагая, что снизившаяся инфляция станет причиной экономического бума? Может быть, и нет. Даже если снижение ставок и инфляции не даст прямого эффекта, ряд других факторов может благотворно повлиять на экономику.

Во-первых, давно известно, что волатильность экономики прямо пропорциональна уровню инфляции. Получается, при низкой инфляции кредиторы и инвесторы меньше рискуют, поскольку у них будет больше уверенности в том, что они вернут свои вложения с реальными процентами. Благодаря этому будет развиваться долгосрочное инвестирование, что должно привести к экономическому подъему. Впрочем, инфляция – далеко не единственный фактор риска, когда речь идет о долгосрочном планировании, поэтому на значительный эффект здесь рассчитывать не стоит. Как известно, курс валюты и экономика нашей страны жестко привязаны к ценам на нефть, что приводит к макроэкономической нестабильности. Кроме того, на сегодняшний день отсутствуют действенные инструменты долгосрочного фондирования, а натянутые отношения с Западом еще больше усложняют ситуацию. Во-вторых, благодаря низкой инфляции производители и потребители смогут лучше ориентироваться в реальных ценах, что позволит более эффективно сбалансировать распределение экономических ресурсов.

В то же время, экономисты утверждают, что положительные изменения в экономике возможны лишь при условии, что инфляция снижается до уровня около 10%. При дальнейшем снижении экономический рост незначителен либо вовсе отсутствует, поэтому чуда, по их мнению, не произойдет.

Если в экономике начинают происходить положительные изменения на структурном уровне, то даже достаточно высокая инфляция не сможет помешать экономическому росту. Например, в Южной Корее 70-80-х уровень инфляции достигал 30% в год, однако средние показатели ежегодного роста экономики составляли около 10%. У нас же и по сей день многие ключевые посты заняты специалистами по монетарной политике и макроэкономике, но при этом наблюдается острая нехватка профессионалов, разбирающихся в экономике на микроуровне. Государство должно поддерживать развитие высоких технологий, реформировать образовательную систему, переориентировать людей и предприятия на новую систему ценностей. Если этого не делать, то наша экономика и дальше будет в большей степени зависеть от макроэкономических показателей и подчиняться монетарной политике, а такая модель является бесперспективной. К примеру, Центробанк повышает ставки, мотивируя это тем, что уровень зарплат при нынешней производительности труда неоправданно высок, в результате чего экономическая активность замедляется. Подобные действия лишний раз свидетельствуют об ограниченности инструментария и могут серьезно разбалансировать экономику. Рагхурам Раджан, работавший главным экономистом МВФ с 2003-го по 2007-й год, утверждает, что одной из причин финансового кризиса 2008-го была попытка решить проблему стагнации зарплат американцев при помощи монетарных методов. Для решения структурных проблем необходимо использовать структурные методы.

Стоит отметить, что снижение инфляции связано с определенными рисками. В большинстве развитых стран не склонны недооценивать опасность дефляции, в то время как у нас принято считать, что такой проблемы вообще не существует. Центробанки многих государств изменяют процентную ставку, чтобы охладить или стимулировать экономику. Когда ставки и так находятся на низком уровне, то стимулировать экономику путем снижения ставки становится очень непросто. Если представить, что ставки опустятся ниже нулевого уровня, то люди просто перестанут размещать деньги на депозитах, поскольку такие вложения будут убыточными. Выходит, монетарная политика недостаточно эффективна в том случае, если речь идет о стимулировании экономики, и в определенных условиях использование таких методов приведет к существенному замедлению экономического роста. В 90-х годах проблема дефляции возникла в Японии, а после 2008-го, по мнению многих экономистов, с этой же проблемой столкнулись США и некоторые европейские страны. Авторитетные экономисты, в числе которых был и нобелевский лауреат Джозеф Стиглиц, в то время даже советовали главе ФРС увеличить показатели инфляции в США до 4%.

На сегодняшний день ключевая ставка в России составляет 7,75%, поэтому можно еще довольно долго использовать фискальные методы для стимулирования экономики. Пока что проблему дефляции нельзя назвать чересчур актуальной для нашей страны. Однако уроки все-таки лучше извлекать из чужих ошибок, и вовсе пренебрегать этой опасностью нельзя. Сейчас вряд ли стоит рассчитывать на то, что объемы инвестиций вырастут только благодаря снижению номинальной ставки и инфляции. Замедление инфляции - важный экономический фактор, но его не следует использовать в качестве инструмента при решении структурных проблем.

Евгений Ворончихин06.01.18.

***

Здесь много графиков и таблиц: http://www.garant.ru/products/ipo/prime/doc/71708066/?prime

This entry was originally posted at https://personalviewsite.dreamwidth.org/4432855.html. Please comment there using OpenID.

storm100.livejournal.com

Инфляция спроса. Причины инфляции спроса. Инфляция спроса и инфляция издержек :: SYL.ru

Инфляция – это в самом простом понимании рост уровня цен. Все люди независимо от их социального статуса, занимаемой должности, половой принадлежности, возраста (кроме маленьких детей, конечно) сталкиваются с явлением инфляции. Год назад хлеб стоил 12 рублей, а сегодня - 15. Причины таких скачков могут быть разными, а последствия зависят от темпов изменения, политики руководства страны, поведения субъектов рынка, общего уровня развития и стабильности экономики и других факторов.

Денежная масса и ее связь с ценами

В каждый промежуток времени в обращении находится конкретное количество денег, составляющее денежную массу. Она зависит от таких факторов:

  • количество продукции, которую планируется продать за изучаемый период;
  • цены на эти товары и услуги;
  • количество сделок, которые за оговоренный период обслужит каждая денежная единица (в среднем).

Если денег на рынке больше, чем необходимо для обслуживания всех сделок, то их стоимость снижается, а цены ползут вверх. Возникает инфляция. Если денег меньше, чем нужно, то их ценность увеличивается, а цены уменьшаются. Такое явление носит название дефляция. Оба этих явления относят к негативным. Инфляция ведет к безработице, дефициту товаров, снижению уровня жизни, нарушению рыночных механизмов, дефляция – к спаду экономики.

Измерение уровня инфляции

Инфляцию часто измеряют при помощи индекса цен. Для его расчета необходимо:

  1. Определить набор товаров и услуг, которые постоянно приобретаются рядовым гражданином страны, – потребительскую корзину. В каждой стране потребительская корзина составляется индивидуально.
  2. Определить базу – период, относительно которого будет проводиться сравнение цен.
  3. Произвести подсчет стоимости всех продуктов корзины по цене базового периода.
  4. Стоимость той же корзины подсчитать в текущем периоде.
  5. Вычислить индекс цен: стоимость, полученную в пункте 4 разделить на стоимость из пункта 3. Полученное значение умножается на 100 для того, чтобы получить значение в процентах.

Виды инфляции

Есть несколько способов классифицировать изменение уровня цен:

  1. По степени контроля: подавленная (скрытая, сдерживаемая) и открытая инфляция.
  2. По источнику: инфляция спроса и предложения (издержек).
  3. По объекту исследования: государственная, региональная, мировая инфляция.
  4. По темпам: умеренная (допустимая), галопирующая (означает серьезные нарушения в экономике) и гиперинфляция.
  5. По возможности регулирования: управляемая и неуправляемая инфляция.

Исходя из целей исследования, используется та или иная классификация. Конкретное явление скачка цен может быть определено, например, как региональная, контролируемая, сбалансированная инфляция спроса открытого типа с умеренным темпом.

Инфляционная спираль

По законам функционирования рынка повышение спроса без увеличения объема производства ведет к нагнетанию стоимости продукции. Таким образом, инфляция спроса вызвана тем, что спрос быстро растет, а объемы производства не меняются. Инфляция предложения связана с ростом расходов.

Инфляция спроса и инфляция издержек могут взвинчивать цены по инфляционной спирали. Это явление означает, что рост цен подогревается попеременно действиями покупателей и продавцов. Выглядит это примерно так: из-за увеличения расходов производства цены на продукцию поднялись, люди в ожидании дальнейшего роста стали закупать больше товаров, делать запасы, в условиях дефицита продуктов цены продолжают расти, ответом на обесценивание денег вновь станет повышение стоимости товаров со стороны производителей и т.д.

Инфляция спроса вызывает рост расходов и падение объемов производства, которое снова вызывает избыточный спрос, и так по спирали. Если государство не вмешается в подобную ситуацию на рынке, есть риск получить неконтролируемую гиперинфляцию.

Факторы инфляции спроса

Причины инфляции спроса могут быть связаны с политикой государства или финансово-кредитных учреждений, внешнеэкономическими факторами, ожиданиями людей.Остановимся подробнее на каждом варианте:

  1. Рост цен, спровоцированный эмиссией денег. Центральный банк, выпуская деньги, уменьшает дефицит бюджета страны. Денежная масса увеличивается, растет спрос в условиях неизменного предложения, как результат – скачок цен.
  2. Инфляция спроса, вызванная политикой банков и других кредитно-финансовых предприятий. При доступности кредитных программ происходит резкий выброс дополнительных денег на рынок, что, как и в случае с государственной эмиссией, ведет к неподкрепленному товарной массой увеличению спроса на продукты.
  3. Рост цен вследствие ускорения их обращения. Инфляцию спроса вызывает желание людей поскорее избавиться от денег, которые могут вскоре потерять свою стоимость. Ускорение обращения не ведет к реальному увеличению денежной массы, но уменьшает количество необходимых на рынке денег.
  4. Увеличение цен, вызванное ввозом валюты других государств.

Факторы инфляции предложения

Инфляция, источником которой является производство, связана с увеличением издержек:

  1. При снижении производительности труда. Это может быть вызвано изменениями в технологии производства, отставанием образования от новых требований и т.д. В результате объем производства начинает снижаться, а значит цены ползут вверх.
  2. В случае значительного повышения косвенных налогов, включающихся в стоимость товаров и услуг.
  3. Если происходит значительное увеличение минимальной заработной платы, то работодатели в большинстве своем отреагируют увеличением стоимости продукции.
  4. При резком изменении внешних условий и удорожании ресурсов, закупаемых за границей.

Разные проявления инфляции

Инфляция спроса и предложения может иметь открытую или скрытую форму, быть подавленной. В первом случае избыточное наполнение рынка деньгами вызывает рост цен. Эта ситуация характерна для рынка со свободным ценообразованием. Также инфляция спроса и инфляция издержек, которую не ограничивают искусственными мерами, отразится на курсе валют.

Если денег больше, чем нужно, а цены не выросли, то они искусственно занижаются на государственном уровне. Но это не значит, что изменения на рынке денег никак себя не проявят. Чаще всего результатом подавляемой инфляции является дефицит товаров, образование нелегальных рынков, на которых продукты реализуются по адекватной или даже завышенной цене.

Скрытая инфляция отражается на качестве товаров и ассортиментных группах. В условиях, когда производство становится нерентабельным, предприятия будут стремиться сэкономить.

К каким последствиям приводит инфляция?

Факторы инфляции спроса и издержек различны, но последствия отличаются лишь интенсивностью проявлений:

  1. Обеднение населения. Оплата труда, пенсии, стипендии, различные социальные пособия чаще всего увеличиваются медленнее, чем цены. В результате уровень жизни резко падает.
  2. Перераспределение доходов от заимодавцев к заемщикам. Деньги, которые возвращаются кредиторам, стоят гораздо меньше, чем те, что занимались.
  3. Снижается покупательная способность сбережений, в том числе амортизационных фондов предприятий, что ведет к затруднению нормального воспроизводства фондов и ресурсов.

Галопирующая инфляция нарушает экономические связи, вызывает сдвиги в распределении доходов, снижение деловой активности и обеднение населения. Гиперинфляция приводит к серьезному спаду в экономике и острым социальным проблемам.

Но надо заметить, что умеренный рост цен (до 5-10 % в год) сопровождают стабильно развивающуюся, растущую экономику. Отсутствие инфляции и дефляция означают спад в деловой активности.

Инфляция и безработица

Причины инфляции спроса могут быть связаны с уровнем занятости. Экономистами установлено, что уменьшение безработицы увеличивает способность населения к покупкам. В науку модель, отражающая эту взаимосвязь, вошла под названием кривой Филлипса. Суть в том, что рост занятости увеличивает общие доходы населения. В то же время в условиях низкой безработицы предприятиям для конкурирования на рынке приходится увеличивать оплату труда, чтобы привлечь хороших работников. Заработная плата составляет большую часть издержек производства, и ее изменения влияют на себестоимость и конечную цену продукта.

Надо заметить, что кривая Филлипса показательна для прогнозов только в краткосрочном периоде. В расширенных временных рамках инфляция спроса возникает под влиянием других факторов. Уровень занятости также не зависит от цен в длительной перспективе, а изменяется под влиянием более глобальных воздействий на производство: новых изобретений, модернизации, ценовых шоков и т.д.

Необходимость вмешательства государства

Инфляция спроса приводит к недопроизводству, что усугубляет ситуацию. Когда цены постоянно подскакивают, особенно в нестабильной экономике, люди ожидают дальнейшего, еще большего их увеличения и начинают делать запасы, что также ведет к нарушению рыночных механизмов. Чтобы выйти из спирали постоянного повышения цен, нужна взвешенная политика государства.

Кроме того, на рынке могут существовать агенты, которые заинтересованы в поддержании инфляционных процессов. Это чаще всего монополисты или особо крупные предприятия. Государство же заинтересовано в реальном росте экономики, увеличении доходной части бюджета, а не в наращивании капитала отдельными субъектами рынка.

Роль государства связана с защитой пенсионеров, студентов, инвалидов, других групп населения, которые не способны обеспечивать свое достойное существование, зарабатывать на жизнь. В условиях инфляции больше всего страдают именно они. Поэтому государство обязано вмешиваться в процессы, ведущие к чрезмерному росту цен.

Способы государственного регулирования темпов инфляции

Политика государства может быть предупредительной и мягкой или жесткой, направленной на адаптацию к инфляции или ее снижение. Надо сказать, что результат инфляции спроса, как и предложения, гораздо труднее исправить, чем предотвратить ее появление.

Для уменьшения инфляции чаще всего предпринимаются такие меры:

  1. Ограничение расходов бюджета страны на социальные нужды, ВПК, субсидии предприятиям.
  2. Увеличение налогов с дохода физических и юридических лиц.
  3. Реализация государственных займов.
  4. Повышение учетной ставки центрального банка.
  5. Регулирование процентных ставок по операциям финансовых учреждений.
  6. Увеличение обязательных резервов.
  7. Прямое регулирование цен и заработных плат, фиксация их на одном уровне или определение допустимых колебаний.

Эти меры помогают сдержать инфляцию, но могут вызвать и снижение темпов роста экономики. Поэтому в последнее время многие страны отказываются от прямого вмешательства государства в рыночные механизмы и стремятся создать условия для предпринимательства и ограничить власть монополий на рынке.

www.syl.ru

Инфляция спроса и предложения. Причины инфляции спроса :: BusinessMan.ru

Инфляция — процесс, характерный практически для любой современной экономики. Существует довольно много подходов к ее классификации. Так, современные экономисты выделяют две ее основных разновидности — инфляцию спроса и предложения. Возникновение обоих трендов может предопределяться разными факторами. Влияние их на экономику государства также может быть несхожим. Какова специфика отмеченных типов инфляции? Какие экономические индикаторы следует учитывать одновременно с показателями, характеризующими соответствующие тренды?

Сущность инфляции

Что такое инфляция? Под данным термином понимают экономический тренд, который отражает снижение покупательной способности денежной валюты государства относительно товаров и сервисов, реализуемых в национальной экономике.

Исчисляется инфляция в показателях относительно прошлого года. Например, если килограмм яблок в 2013 году стоил 100 рублей, а в 2014-м — 120, то обесценивание рубля относительно стоимости яблок составит 20%. В свою очередь, если в 2015-м стоимость фруктов составила 126 руб., то «яблочная инфляция» в этом случае равна 5%, а не 26%, с момента первого измерения в 2013 году.

Рассматриваемый термин обозначает вынужденное увеличение ЦБ эмитированной и выпущенной в экономику страны денежной массы, которое предопределяется:

  • слишком большим спросом населения на товары и услуги при недостаточном объеме предложения таковых;
  • слишком малым предложением товаров и сервисов при сохраняющейся динамике спроса.

Оба тренда оцениваются по-разному с точки зрения влияния на экономику. Таким образом, есть инфляция спроса и предложения.

Рассматриваемый экономический тренд - внутренняя характеристика хозяйственной системы. Как правило, инфляция не берется в расчет с учетом корреляции с курсами на валютном рынке. Прежде всего потому, что значения котировок очень часто меняются и не всегда коррелируют с ценами.Таким образом, в большинстве случаев не имеет отношения к инфляции спроса или предложения удешевление либо удорожание рубля относительно доллара США. Вместе с тем, при сильной зависимости экономики от импорта и сохраняющемся уровне спроса, увеличение цен на товары и сервисы, конечно, может в определенной степени зависеть и от курса национальной валюты.

Рассмотрим специфику двух отмеченных экономических трендов подробнее.

Сущность инфляции спроса

Инфляция спроса формируется, если население (либо предприятия, выступающие приобретателями тех или иных товаров либо услуг) имеет на руках свободные денежные средства и желает тратить их на приобретение различных материальных благ либо пользование сервисами, в то время как их поставщики не способны предоставить рынку необходимый объем таковых. В результате цены на соответствующие товары либо услуги растут, а ЦБ вынужден выпускать в экономику больше денежной массы. Национальная валюта, таким образом, теряет в цене.

Положительным ли образом влияет на экономику инфляция спроса? Все зависит от ее динамики. Экономисты выделяют 4 основных типа инфляции: умеренную, галопирующую, гиперинфляцию.

Экономический тренд первого типа предполагает обесценивание национальной валюты на несколько процентов в год — в пределах 10 %. Данный тип инфляции — норма для любой капиталистической хозяйственной системы. Она свидетельствует, прежде всего, о том, что у населения страны есть свободные денежные средства. Если попытаться визуализировать такой тренд, как умеренная инфляция спроса — график может выглядеть примерно так.

Как мы видим, рост цен по нему — постепенный.

Умеренная инфляция спроса — показатель растущей экономики. В свою очередь, галопирующий тренд, исчисляемый в десятках, иногда и сотнях процентов в год, свидетельствует о существенных проблемах в производственной части национального хозяйства. Дефицит товаров становится слишком очевидным.

Гиперинфляция, исчисляемая сотнями и тысячами процентов — индикатор острейшего кризиса в экономике страны, часто также и в системе политического управления. Она свидетельствует о выраженном дисбалансе хозяйственных связей в государстве, иногда — отсутствием необходимых производств либо неоправданной, слабо контролируемой государством спекулятивной активности хозяйствующих субъектов, стремящихся получить больше прибыли и пользующихся для этого сложившейся кризисной ситуацией.

Гиперинфляция, а в некоторых случаях также и галопирующий тренд, вредны для экономики. Слишком высокая инфляция спроса приводит к тому, что национальная валюта перестает быть привлекательной для граждан и предприятий. Она может начать заменяться иностранной. Высокие темпы инфляции могут отрицательно сказаться на социальном развитии государства. Граждане, получающие зарплату, которая быстро обесценивается, могут потерять стимул хорошо работать, осваивать новые профессии, заниматься предпринимательской деятельностью.

Инфляция предложения

Изучив то, что такое инфляция спроса, рассмотрим экономический тренд, характеризующийся главенствующей ролью предложения. Он предполагает возникновение ситуации, когда в хозяйственной системе государства начинает формироваться дефицит товаров и сервисов, обусловленный невозможностью поставщиков либо производителей обеспечивать рынок необходимыми их объемами — даже без учета роста спроса.

Как правило, это связано с тем, что бизнесы не имеют ресурсов для разворачивания новых производств либо ввоза товаров в страну. Например, кредитных средств для выстраивания необходимой инфраструктуры либо задействования международных транспортных сервисов. Либо, если у бизнеса возникает слишком много издержек, не позволяющих развернуть устойчивый выпуск товаров либо сервисов. Поэтому рассматриваемый тренд часто именуется «инфляцией издержек».

Можно отметить, что явление, о котором идет речь, часто возникает в силу не рыночных, а политических факторов. Обе формы, в которых может быть представлен рассматриваемый экономический тренд - инфляция спроса и предложения, могут быть умеренными, галопирующими, либо выражаться в показателях, соответствующих гиперинфляции. Однако, в большинстве случаев, соответствующий тренд предполагает выраженный дефицит товаров, и потому значительное обесценивание национальной валюты. Таким образом, влияние на экономику инфляции предложения будет с высокой вероятностью отрицательным — по тем же причинам, что мы назвали выше, характеризуя последствия обесценивания национальной валюты.

Факторы инфляции спроса

Рассмотрев общие сведения о том, что такое инфляция спроса и инфляция издержек, изучим теперь подробнее основные факторы, предопределяющие возникновение соответствующих трендов в экономике. Каковы популярные подходы российских исследователей относительно данного вопроса?

Касательно тренда первого типа аналитики выделяют следующую совокупность факторов, предопределяющих его появление: рост зарплаты граждан, увеличение инвестиций в экономику, повышение интенсивности государственных расходов, выражающееся в более динамичном спросе на военную продукцию, образовательные, консалтинговые услуги. Инфляцию спроса вызывает во многих случаях более высокий уровень жизни населения — и это одна из причин, почему данный экономический тренд часто рассматривается в позитивном ключе. Разумеется, если речь идет об умеренных темпах удешевления национальной валюты.

Факторы инфляции предложения

Каковы основные причины инфляции спроса, мы рассмотрели. Изучим теперь специфику второго тренда, связанного с дефицитом предложения. Какие факторы влияют на его формирование? Как это ни странно, те, что мы назвали — вполне могут таковыми быть. Дело в том, что повышение благосостояния населения вполне может сочетаться с рассматриваемым трендом, когда производители не могут поставлять на рынок в необходимых объемах товары и сервисы, на которые наблюдается спрос — при сохранении его стабильности либо росте.

Другой причиной инфляции предложения может быть увеличение издержек, сопровождающих производство товаров и услуг. В числе таковых — расходы на сырье, топливо, ЖКХ и иные инфраструктурные ресурсы. Предприятие, у которого растут издержки, в ряде случаев может быть вынуждено сократить производство тех или иных товаров либо сервисов.

Инфляция предложения может предопределяться монополизацией отдельных сегментов экономики и последующим выставлением поставщиками цен, комфортных только для них. То есть, предприятие может не инвестировать в выпуск новых товаров и услуг, но получать за них стабильную выручку, определяемую исходя из монопольных расценок либо в силу роста цен в связи с формирующимся дефицитом предложения.

Инфляция спроса и инфляция издержек могут возникать в силу ошибочной финансовой политики властей. Это может выражаться, например, в некорректно функционирующей системе сбора налогов либо распределения бюджетных доходов. Индикатором ошибочной монетарной политики может быть неоправданно высокая ставка рефинансирования ЦБ, вследствие которой бизнесам становятся недоступными дешевые кредиты, необходимые для развертывания новых производств с целью удовлетворения рыночного спроса на товары.

Последствия инфляции

Итак, мы изучили основные причины инфляции спроса и аналогичного тренда, предопределяемого дефицитом предложения. Следующая наша задача — подробнее рассмотреть последствия инфляции. Экономисты выделяют следующие их основные группы: позитивные, нейтральные, негативные.

Касательно положительных последствий инфляции, то в числе таковых — доход государства, извлекаемый за счет дополнительной эмиссии денежной валюты. Власти могут задействовать эту меру одновременно с либерализацией налоговой политики. В этом смысле государство решает сразу три социальные задачи: восполняет дефицит бюджета, увеличивает финансирование соответствующих программ, а также обеспечивает лояльность граждан в части налоговой нагрузки. Вместе с тем слишком активная денежная эмиссия приводит, так или иначе, к удешевлению наличной валюты, имеющейся на руках у граждан. В этом случае может идти речь о снижении реальных доходов людей. Соответствующий аспект мы рассмотрим подробнее чуть позже.

Другой позитивный экономический эффект, сопровождающий инфляцию — ускоряется оборот денежных средств, что предопределяет успешное развитие банковской сферы государства. Участники рынка стремятся более интенсивно инвестировать денежные средства, если говорить о гражданах — более активно покупать товары и пользоваться сервисами. У людей растет интерес к различным банковским продуктам — депозитам, посредством которых вкладчики могут компенсировать обесценивание национальной валюты, кредитам — которые люди будут брать с целью приобретения желаемых товаров либо пользования сервисами. Переплата по процентам может быть в этом случае сопоставима с инфляцией, и не будет иметь значения, накопит ли человек нужную сумму сам либо займет денежные средства в банке.

Инфляция избыточного спроса либо дефицита предложения в редких случаях может никак не отражаться на экономике. Ее влияние будет нейтральным. Как правило, подобный сценарий характерен для очень небольших показателей инфляции, фиксирующихся в развитых экономиках.

Негативные последствия инфляции

Некоторые из негативных последствий инфляции мы рассмотрели выше — это снижение уровня заинтересованности граждан и предприятий в наличных расчетах, нежелание граждан эффективнее работать и заниматься предпринимательством. В числе иных последствий инфляции можно отметить так называемые «издержки меню», которые выражаются в том, что магазинам постоянно переходится менять ценники на товары, перезаключать договоры с поставщиками — на это уходит время, за эту работу нужно доплачивать сотрудникам.

Инфляционные издержки могут выражаться в возникновении сложностей в организации неких производственных процессов. Например, если увеличивается товар на какие-либо комплектующие при сборке бытовой техники, то остановиться может все производство, так как выпускать товар, не содержащий соответствующей детали, предприятию не имеет смысла.

Последствия отрицательной инфляции

В экономике может наблюдаться также отрицательная инфляция. Она предполагает увеличение покупательной способности национальной валюты относительно внутренних цен на товары и сервисы. Данное явление именуется дефляцией. Как мы отметили выше, инфляция, если говорить о ее умеренных темпах, считается вполне нормальным явлением для капиталистической экономики. Факторы инфляции спроса или предложения часто представлены ростом благосостояния населения либо успехами государства в части хозяйственного развития. В свою очередь, дефляция во многих случаях рассматривается как негативное для экономики явления. Чем это обусловлено?

Как мы знаем, инфляцию спроса вызывает увеличение денежной массы на руках населения, чаще всего — вследствие роста зарплат. В свою очередь, дефляция — это результат уменьшения доходов граждан и снижения их покупательской активности. В силу того, что падает спрос, производители товаров и поставщики сервисов вынуждены снижать цены. Однако в некоторых случаях дефляция связана с естественными рыночными процессами, отражающими снижение отпускных цен на продукты и услуги в силу роста конкуренции между бизнесами. В этом случае данный тренд скорее свидетельствует об успешном развитии экономики.

Инфляция и реальные доходы граждан

Выше, рассматривая то, каким может быть результат инфляции спроса или предложения, мы отметили, что наличные денежные средства, которыми располагают граждане, при соответствующих трендах могут обесцениваться. Однако, при должном уровне их количественного роста — например, в виде зарплат, реальные доходы людей могут расти.

Если, к примеру, инфляция составила 4 %, а зарплата человека выросла на 10 %, то он не заметит удорожания цен. Его реальные доходы увеличиваются. В этом смысле влияние инфляции на экономику полезно сопоставлять с рассматриваемым явлением — реальными доходами граждан.

Резюме

Итак, рассмотренные нами виды инфляции — инфляция спроса либо возникшая вследствие дефицита предложения — каковы их наиболее примечательные характеристики?

Касательно первого тренда следует отметить, что он формируется в значительной степени в силу того, что уровень благосостояния граждан увеличивается. Если показатели инфляции позволяют охарактеризовать ее как умеренную, можно говорить о том, что соответствующий тренд свидетельствует о том, что экономика государства растет и отлично развивается.

Снижение покупательной способности национальной валюты в силу дефицита предложения может быть индикатором, в свою очередь, существенных проблем в хозяйственной системе страны. Бывает недостаточно знать предопределяющие инфляцию условия. Инфляция спроса и предложения могут формироваться в силу схожих факторов, однако, экономический эффект обуславливать разный. Нужно, таким образом, анализировать отраслевые аспекты развития национального хозяйства и выявлять, чем обусловлен дефицит конкретного вида товаров либо услуг.

Рассматривая влияние инфляцию на экономику, следует сопоставлять ее с реальными доходами граждан. Можно отметить, что именно их рост во многом предопределяют ее возникновение. В ряде случаев, конечно, рост зарплат граждан не имеет отношения к инфляции спроса или предложения — она может быть предопределена активностями субъектов коммерческой сферы. Однако, соотнесение факта обесценивания валюты с увеличением доходов граждан, так или иначе — необходимое действие для адекватной оценки влияния рассматриваемых трендов на экономику.

Не считая сопоставления двух отмеченных индикаторов — инфляции и реальных доходов, - экономисты могут задействовать иные критерии при анализе воздействия процесса обесценивания национальной валюты на хозяйственную систему страны. Таковыми индикаторами может быть ставка рефинансирования ЦБ либо, например, показатели текущего торгового баланса государства, позволяющие оценить потенциальный дефицит тех или иных товаров или сервисов.

businessman.ru